ANALYSIS OF REGIONAL MINIMUM WAGE DETERMINANTS IN CENTRAL JAVA

Abstract

Wages are important for workers and their families to meet their clothing needs. The minimum wage is the government's determination of the lowest limit that employers should pay to workers for a given period. It is a standard to protect workers from paying poverty wages and to ensure that workers receive fair compensation for their work. . With the minimum wage, the government aims to avoid exploitation of labor and ensure that workers receive sufficient wages to meet their basic needs.The purpose of this study is to identify the factors that influence the regional minimum wage in Central Java. The data used is secondary data from BPS and uses SUR (Seemingly Unrelated Regression) panel model. The results of this study found that Gross Regional Domestic Income, Labor Productivity, Human Development Index and Labor Force Participation Rate have a positive effect on the Regional Minimum Wage in Central Java.Upah merupakan hal penting untuk para pekerja dan keluarganya untuk mencukupi kebutuhan sandang. Upah minimum adalah penentuan pemerintah sebagai batas terendah yang perlu dibayar para pengusaha kepada pekerja untuk suatu periode tertentu. Upah ini merupakan standar untuk memberi perlindungan pekerja dari pembayaran upah yang amat minim dan memastikan bahwa pekerja menerima kompensasi yang layak untuk pekerjaan mereka. Dengan adanya upah minimum, pemerintah bertujuan untuk menghindari eksploitasi tenaga kerja dan menjamin pekerja memperoleh upah yang mencukupi guna pemenuhan kebutuhan dasar mereka. Tujuan dari penelitian ini adalah untuk meng identifikasi faktor-faktor yang mempengaruhi upah minimi mum regional di Jawa Tengah. Data yang digunakan adalah data sekunder yang berasadal dari BPS dan menggunakan model panel SUR (Seemingly Unrelated Regression). Hasil penelitian ini menemukan bahwa Pendapatan Domestik Regional Bruto, Produktivitas Tenaga Kerja, Index Pembangunan Manusia dan Tingkat Partisipasi Angkatan Kerja berpengaruh positif terhadap Upah Minimum Regional di Jawa Tengah.